网贷新规政策收紧之后：P2P平台转型四大路径调查

本报记者 辛继召 广州市、深圳市报导
“P2P转型发展的路面，大伙儿要看得很清晰，期待这2000好几家服务平台，不必把转型发展变为一场踩踏。”华南地区一位P2P网贷服务平台责任人感叹道。
8月24日，银监等四部委对外开放发布了《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》（下称《暂行办法》），银行存管、贷款额度设置、严禁债务转让方式、ICP许可证等促使P2P网贷服务平台寻找转型发展，以达合规管理规定。
21新世纪经济发展报导记者采访调研P2P网贷服务平台的转型发展途径发觉，P2P网贷服务平台或挑选撤出，或变革做汽车金融公司、垂直网站、消费信贷或小额贷等车牌，或与资产交易中心协作。乃至，根据“协同发放贷款”、分拆服务平台等再次从业超大金额标底，但是其实际中难以实际操作。
资产储蓄、贷款额度
《暂行办法》规定的银行银行存管花费，在实际中不低。“假定服务平台10亿人民币的交易量，即使银行存管花费2‰，也需要200万，假如服务平台营运能力不好，那便是给银行打工赚钱。”华南地区某网上贷款责任人表明。
某股权行资产托管部人员表明，针对网上贷款存管，“大行大部分是不接的，有股权行很有可能接大一些的服务平台。大部分一事一议，并没有具体的规范，十分谨慎。”
其缘故，取决于银行担忧产生网上贷款“老板跑路”风险性事情给银行产生信誉度风险性。
前述网上贷款责任人称，银行存管花费上，有的银行规定风险性担保金，有的规定依照成交量来交。现阶段，有想法做存管的主要是城市商业银行和一部分股权行，缘故是期待得到顾客，并做大总资产。“华兴银行、浙商银行、江西省银行、徽商银行等都会做，民生工程银行先前也为数家平台给予存管。”
依据要求，网贷平台的个人行为管控由银监以及派出机构承担，组织管控由地区金融办承担。
“大家提前准备专业举办组织交流会，探讨转型发展。现阶段，地方金融监督机构都还没颁布报备实施方案。并且报备后才可申请办理ICP批准。”深圳市网络金融研究会理事长曾光表明。
对网上贷款来讲，转型发展工作压力较大是贷款额度设置。《暂行办法》要求以小额贷款贷款为主导。
“传统式的网上贷款发放贷款方式没法维持。”华南地区某P2P网贷服务平台责任人称，原来的20万以上抵质押贷款贷款被限制为20万以内的个人信用贷款，受限于成本费，不太可能再对借款人做当场核实。
贷款额200万-500万的中小企业也遭受危害。该网上贷款责任人表明，以华南地区一部分贸易型中小企业为例子，其对货品、资产迅速资金周转规定较高，由于借款限期短，毛利率可以遮盖从网上贷款借入资本成本。贷款额度设置以后，其也遭遇股权融资转型发展。
转型途径一：财产端进入全产业链
P2P网贷先前更擅长资产端业务流程，转型发展逐步推进其关心财产端。
“如今只有想办法转型发展。大家提前准备做汽车行业质押贷款，对于中等车辆首付分期要求，但只做一手车。”有P2P网贷责任人称，但网贷平台没法与汽车制造商协作，其提前准备与车辆汽车4S店协作，进入车辆贷款和汽车融资租赁业务。
但是，各种汽车制造商均已开设自属的汽车金融公司，表层“瀚海”的车辆金融体系其实竞争激烈，汽车金融公司可以从银行得到贷款或是应用自筹资金，成本费很低，其赢利大量是靠车辆的维修保养。P2P网贷欠缺资本成本优点，可是做汽车金融公司也只有去拼价钱，P2P网贷服务平台的添加，有可能把车辆金融体系变为“火爆”。
另有P2P网贷责任人表明，其提前准备做垂直网站服务平台。“大家一直想要做垂直网站，管控要求给了服务平台一年的调整期，大家只有提早运行转型发展方案，在网购平台上做中高档农产品营销等业务流程，P2P网贷顾客除开做小额贷款贷款，也导流到电子商务平台上。”
转型发展途径二：消费信贷
《暂行办法》对P2P网贷20万余元贷款信用额度限制要求，与小额贷款公司、消费金融公司的目标客户有许多重叠。
“网贷平台不可以入股投资消费金融公司，可以回收。”上海市某消费金融公司人员表明，但消费金融牌照多见银行全部，对公司股东资质证书、注册资金标准较高。“事实上，现阶段绝大多数交易信贷业务全是金融投资公司在做，并并没有车牌。”
具体中，交易金融投资企业的特性是无担保无抵押、无抵押无担保、迅速下款，贷款信用额度多见几千块，“上万元钱都需要银行给予水流。”
好几家网贷平台早就逐渐或提前准备做消费性贷款，如口袋理财、麦子金服、拍拍贷、有利网、点融网等。一些大的P2P网贷也已逐渐试着进入这一行业。
新闻记者获知，华南地区一家以超大金额标底著名的P2P网贷服务平台已逐渐为一家消费金融公司给予资产，而先前，该P2P网贷服务平台以超大金额质押类贷款占多数。但是，该服务平台给予的资产规定该消费金融公司给予固定不动年收益率和防贫。“她们感觉现阶段还不具有做财产端工作能力，还没想好在消费性贷款上如何做。”
转型发展途径之三：小额贷、融资担保公司、金交所等安全通道
“小额贷、融资担保公司、金交所等从业网上贷款都还没限定。”深圳市某网络金融服务平台人员表明，可以试着与之协作。
事实上，中国有大中型网络金融服务平台，一直从业超大金额标底发放贷款，其根本原因就取决于根据集团旗下资产交易中心进行该业务流程。
招银前海金融财产交易市场总裁研究者王朝阳表明，存有合规管理工作压力的P2P网贷服务平台，可以考虑到根据和有着有关车牌的金交所协作的玩法来完成项目的合规管理化。
他觉得，金交所可发展趋势P2P网贷服务平台做为金交所交易商，其一部分受到限制业务流程可以迁移到金交所服务平台。互金平台也可根据分销交易中心投资理财产品（交易中心的投资理财产品看向货币型基金），间接性完成分销货币型基金，为投资者给予定期商品。交易中心发售投资理财产品，可根据互金平台市场销售，募集资金项目投资于互金平台特定的或审核通过的资产。
此外，《暂行办法》严禁网贷平台进行类ABS业务流程或完成以装包财产、资产证券化财产、信托资产、基金份额等类型的债务转让个人行为。
“这类型证券化业务流程实则变向债务转让和投资理财业务流程。金交所的基本业务流程便是为债务等各种收益权给予挂牌上市出让服务项目，可以为P2P网贷服务平台总量债务给予挂牌上市出让。”王朝阳表明。
此外，普通合伙人和法定代表人在网贷平台的借款账户余额限制有限定，但金交所出让资产收益权则免受此管控管束。
转型发展途径之四：协同发放贷款
新闻记者获知，对于《暂行办法》对P2P网贷贷款限制，有服务平台明确提出参照“银团贷款”构思，创建协同发放贷款服务平台。即，由一家网贷平台带领，协同别的几个服务平台，一同为一个借款人下款。
但，这类“拆标”作法并不被看中。
“银团贷款一般是政府项目，有政府部门信用背书，银行在强悍政府部门眼前并无决策权，只给予资产。P2P网贷协同发放贷款，最先是每家风险控制规范不统一，难以保证一起发放贷款；一旦发生风险性，优先受偿权怎么处理；贷后管理查验假如出现异常，单家抽贷该怎么办？”一位P2P网贷责任人表明。
另一某大中型P2P内部人员也表明，“‘拆标’很不便。假定一个行为主体贷款1个亿，拆分为20个，风险控制如何做全是问题。”
除此之外，华南地区某P2P网贷服务平台责任人表明，网贷平台中间个人信用数据信息多没法共享资源。“P2P服务平台并没有干预人行征信系统软件，只有让借款人自主打印出人行征信。大家连接了我国支付清算研究会下的网络金融共享资源系统软件，但这一系统软件只连接了几十家组织。”
转型发展途径之问：小额贷款贷款是方位吗？
现阶段，网贷行业对个人征信贷款的使用方式是选用数据分析，以大批量发放贷款盈利遮盖毁约风险性。
　但是，“小额贷款分散化确实是方位，但大批量化实际操作，不大可能逐一核查借款人信息内容。”前述华南地区P2P网贷服务平台责任人表明。另一P2P网贷服务平台内部人员则表明，个人征信贷款自身便是次级线圈贷款，毁约率较高。
对于小额贷款分散化贷款，其所须要的经营管理构思已与超大金额质押贷款彻底不一样。
曾光觉得，网贷平台要想好转型发展途径，假如做小额贷款个人征信贷款，成本低扩客便是困难，由于不太可能靠规模性人力资源。
“发放贷款服务平台很有可能都没见过个人征信贷款的借款人，还贷全靠本人还贷意向。并且，个人信用贷款的发放贷款技术性必须累积、尝试错误，历经熊牛周期时间的转变才可以最后趋于稳定。”他说道。
在这里状况下，有一部分P2P网贷方案转到线下推广或转型发展私募基金公司。“许多服务平台方案绕开P2P，回收小额贷或是私募投资车牌。根据私募投资发售设备的方式发放贷款。”某网上贷款责任人称，但那样的话，公开化借款有可能踏入地底，又踏入了传统高利贷的老路。